IBIP: όροι, καθαρά ασφάλιστρα και εγγυημένες οφειλές

Η συσσωρευμένη αξία στο τέλος των δέκα ετών μιας αρχικής κατάθεσης ύψους 1.000 € είναι 1.340 €. Να βρεθεί το αντίστοιχο σταθερό ετήσιο αποτελεσματικό επιτόκιο.

• α 4%.
• β 1%.
• γ 2%.
• δ 3%.

Από τους πίνακες προκύπτει ότι i=3%.

Ποια από τα παρακάτω ερωτήματα ΔΕΝ απαντά η τεχνική του profit testing;

• α Πότε θα εμφανίσει κέρδη το συγκεκριμένο ασφαλιστικό προϊόν.
• β Τον μέγιστο αριθμό ασφαλισμένων που επιτρέπεται να συμμετέχουν στο προϊόν.
• γ Πόσο κερδοφόρο είναι το προϊόν για την ασφαλιστική επιχείρηση.
• δ Επηρεάζει το προϊόν άλλα τμήματα του χαρτοφυλακίου της ασφαλιστικής επιχείρησης.

Η διαφορά των τιμών διάθεσης και εξαγοράς των μεριδίων…

• α προστίθεται στην τελική απόδοση που θα εισπράξει ο πελάτης.
• β προσθέτει αξία στα μερίδια του ασφαλισμένου.
• γ εισπράττεται υπέρ του Δημοσίου.
• δ αποτελεί ουσιαστικά έσοδο της ασφαλιστικής επιχείρησης.

Οι τρεις χαρακτηριστικοί δείκτες που εξάγονται από τη διαδικασία του profit testing είναι:

• α Return on assets, Return on Εquity, Internal Rate of Return.
• β Net Present Value, Price to Εarnings, Return on Εquity.
• γ FTSE 20, S&P.
• δ Net Present Value, Profit Margin, Internal Rate of Return.

Η ασφαλιστική επιχείρηση ενημερώνει ετησίως, τον αντισυμβαλλόμενο σχετικά...

• α με το ύψος της υποχρέωσής του στα λειτουργικά έξοδα των επενδύσεων που αφορούν στην ασφάλισή του.
• β με τη μεταβολή της απόδοσης των επενδύσεων στα υπό διανομή κέρδη και στη σύνθεση του Διοικητικού Συμβουλίου της ασφαλιστικής επιχείρησης.
• γ με το ύψος της δυνατότητας παρακράτησης από την ασφαλιστική επιχείρηση του ετήσιου ασφαλίστρου της ασφαλιστικής σύμβασης, σε περίπτωση υπαναχώρησης του αντισυμβαλλομένου.
• δ με το ύψος της συμμετοχής του στα υπό διανομή κέρδη.

Αν κατά την προσφορά ή τη σύναψη της ασφαλιστικής σύμβασης ο ασφαλιστής αναφέρεται σε χρηματικές παροχές οι οποίες δύνανται να προκύψουν εις όφελος του δικαιούχου πέραν των συμβατικά εγγυημένων, τότε…

• α υποχρεούται να του παρέχει αντίστοιχο αριθμητικό παράδειγμα υπολογισμού του ασφαλίσματος κατά τη λήξη χρησιμοποιώντας δύο διαφορετικά επιτόκια προεξόφλησης (έχει εφαρμογή και σε πρόσκαιρες ασφαλίσεις ζωής). Ο ασφαλιστής ενημερώνει τον αντισυμβαλλόμενο με τρόπο σαφή και κατανοητό, ότι το προαναφερόμενο παράδειγμα υπολογισμού σποτελεί απλώς υπολογιστικό μοντέλο βασισμένο σε θεωρητικές παραδοχές, και ότι ο αντισυμβαλλόμενος μπορεί να εγείρει συμβατικές απαιτήσεις με βάση το παράδειγμα αυτό.
• β υποχρεούται να του παρέχει αντίστοιχο αριθμητικό παράδειγμα υπολογισμού του ασφαλίσματος κατά τη λήξη χρησιμοποιώντας τρία διαφορετικά επιτόκια προεξόφλησης (δεν έχει εφαρμογή σε πρόσκαιρες ασφαλίσεις ζωής). Ο ασφαλιστής ενημερώνει τον αντισυμβαλλόμενο με τρόπο σαφή και κατανοητό, ότι το προαναφερόμενο παράδειγμα υπολογισμού σποτελεί απλώς υπολογιστικό μοντέλο βασισμένο σε θεωρητικές παραδοχές, και ότι ο αντισυμβαλλόμενος δεν μπορεί να εγείρει συμβατικές απαιτήσεις με βάση το παράδειγμα αυτό.
• γ υποχρεούται να του παρέχει αντίστοιχο αριθμητικό παράδειγμα υπολογισμού του ασφαλίσματος κατά τη λήξη χρησιμοποιώντας ως επιτόκια προεξόφλησης το τρέχον euribor 2 μηνών (έχει εφαρμογή σε πρόσκαιρες ασφαλίσεις ζωής). Ο ασφαλιστής ενημερώνει τον αντισυμβαλλόμενο με τρόπο σαφή και κατανοητό, ότι το προαναφερόμενο παράδειγμα υπολογισμού αποτελεί απλώς υπολογιστικό μοντέλο βασισμένο σε θεωρητικές παραδοχές, και ότι ο αντισυμβαλλόμενος μπορεί να εγείρει συμβατικές απαιτήσεις με βάση το παράδειγμα αυτό.
• δ υποχρεούται να του παρέχει αντίστοιχο αριθμητικό παράδειγμα υπολογισμού του ασφαλίσματος κατά τη λήξη χρησιμοποιώντας ως επιτόκια προεξόφλησης το τρέχον euribor 2 μηνών (δεν έχει εφαρμογή σε πρόσκαιρες ασφαλίσεις ζωής). Ο ασφαλιστής ενημερώνει τον αντισυμβαλλόμενο με τρόπο σαφή και κατανοητό, ότι το προαναφερόμενο παράδειγμα υπολογισμού αποτελεί απλώς υπολογιστικό μοντέλο βασισμένο σε θεωρητικές παραδοχές, και ότι ο αντισυμβαλλόμενος δεν μπορεί να εγείρει συμβατικές απαιτήσεις με βάση το παράδειγμα αυτό.

Τι ισχύει όσον αφορά στην ενημέρωση του αντισυμβαλλομένου στην περίπτωση ασφαλίσεων με συμμετοχή σε κέρδη;

• α Ο ασφαλιστής ενημερώνει, σε εβδομαδιαία βάση, εγγράφως τον αντισυμβαλλόμενο για την κατάσταση των απαιτήσεών του, στις οποίες συμπεριλαμβάνονται τυχόν κέρδη από τη συμμετοχή.
• β Ο ασφαλιστής ενημερώνει, ανά τρίμηνο, εγγράφως τον αντισυμβαλλόμενο για την κατάσταση των απαιτήσεών του, στις οποίες συμπεριλαμβάνονται τυχόν κέρδη από τη συμμετοχή.
• γ Ο ασφαλιστής ενημερώνει, σε ετήσια βάση, εγγράφως τον αντισυμβαλλόμενο για την κατάσταση των απαιτήσεών του, στις οποίες συμπεριλαμβάνονται τυχόν κέρδη από τη συμμετοχή.
• δ Ο ασφαλιστής ενημερώνει, ανά εξάμηνο, εγγράφως τον αντισυμβαλλόμενο για την κατάσταση των απαιτήσεών του, στις οποίες συμπεριλαμβάνονται τυχόν κέρδη από τη συμμετοχή.

Τι ισχύει όσον αφορά στην ενημέρωση του αντισυμβαλλομένου, στην περίπτωση που ο ασφαλιστής έχει παρουσιάσει αριθμητικά στοιχεία σχετικά με την ενδεχόμενη μελλοντική εξέλιξη της συμμετοχής στα κέρδη;

• α Ο ασφαλιστής δεν οφείλει να ενημερώσει τον αντισυμβαλλόμενο σχετικά με τις διαφορές μεταξύ της πραγματικής εξέλιξης και των αρχικών στοιχείων.
• β Ο αντισυμβαλλόμενος δεν επηρεάζεται από την εν λόγω ενέργεια του ασφαλιστή, συνεπώς δεν τίθεται θέμα υποχρέωσης από τη πλευρά του ασφαλιστή.
• γ Ο ασφαλιστής ενημερώνει τον αντισυμβαλλόμενο σχετικά με τον τρόπο υπολογισμού της ενδεχόμενης μελλοντικής εξέλιξης της συμμετοχής στα κέρδη.
• δ Ο ασφαλιστής ενημερώνει τον αντισυμβαλλόμενο σχετικά με τις διαφορές μεταξύ της πραγματικής εξέλιξης και των αρχικών στοιχείων.

Η μελλοντική αξία κατάθεσης σε δύο έτη από σήμερα θα είναι μεγαλύτερη αν ο ανατοκισμός γίνεται σε:

• α εξαμηνιαία βάση.
• β ετήσια βάση.
• γ ημερήσια βάση.
• δ τριμηνιαία βάση.

Να βρεθεί η παρούσα αξία μιας σειράς δέκα ετησίων πληρωμών ύψους 50.000 € όπου η πρώτη πληρωμή θα καταβληθεί σε πέντε έτη από σήμερα. Το ετήσιο αποτελεσματικό επιτόκιο (effective rate) είναι i=5%.

• α 327.601 €.
• β 337.601 €.
• γ 317.601 €.
• δ 307.601 €.

Με βάση τους πίνακες για i=5% έχουμε τα εξής
Παρούσα Αξία=50.000*0,8228*7,72=317.601

Οι παροχές του αποταμιευτικού - επενδυτικού μέρους των ασφαλιστηρίων unit-linked προϊόντων, όπως αξίες εξαγοράς, κεφάλαιο σε περίπτωση επιβίωσης στη λήξη κ.λπ., είναι εγγυημένες;

• α Ναι, οι παροχές αυτές είναι συμφωνημένες και εγγυημένες από την έναρξη του συμβολαίου.
• β Εξαρτάται από το είδος της τοποθέτησης των επενδυτικών κεφαλαίων.
• γ Όχι, οι παροχές αυτές εξαρτώνται από την πορεία των επενδυτικών κεφαλαίων με τα οποία είναι συνδεδεμένα.
• δ Όλες οι απαντήσεις είναι σωστές.

Ο έλεγχος και η διαχείριση των εσωτερικών κεφαλαίων της ασφαλιστικής επιχείρησης τα οποία συνδέονται με ένα unit-linked προϊόν, ανήκει:

• α Στην Τράπεζα της Ελλάδος.
• β Στην ασφαλιστική επιχείρηση την οποία εκδίδει και διαθέτει το unit-linked προϊόν.
• γ Στο Υπουργείο Οικονομικών.
• δ Στον ασφαλισμένο.

Το δικαίωμα εξαγοράς στην ασφάλιση τύπου unit-linked:

• α Εξαρτάται από τον Κανονισμό της ασφαλιστικής επιχείρησης.
• β Δεν επιτρέπεται.
• γ Απαγορεύεται μετά από Υπουργική Απόφαση.
• δ Eπιτρέπεται.

Με ποια τιμή μετατρέπεται το ποσό του καταχωρούμενου ασφαλίστρου σε αριθμό μονάδων (units);

• α Με βάση την τιμή εξαγοράς των μεριδίων των funds που είναι συνδεδεμένο το ασφαλιστήριο συμβόλαιο (unit-linked).
• β Με βάση την τιμή διάθεσης των μεριδίων των funds που είναι συνδεδεμένο το ασφαλιστήριο συμβόλαιο (unit-linked).
• γ Με βάση την καθαρή τιμή των μεριδίων των funds που είναι συνδεδεμένο το ασφαλιστήριο συμβόλαιο (unit-linked).
• δ Με μια συγκεκριμένη τιμή που έχει αποφασίσει η ασφαλιστική επιχείρηση για όλους τους συμμετέχοντες ασφαλισμένους στο ασφαλιστήριο συμβόλαιο (unit-linked).

Τι ισχύει όσον αφορά στην αξία εξαγοράς ενός unit-linked προϊόντος;

• α Τα unit-linked προϊόντα, λόγω του αποταμιευτικού τους χαρακτήρα, αποκτούν αξία εξαγοράς, η οποία είναι συνήθως η αξία εξαγοράς των μονάδων μείον κάποια παρακράτηση (penalty). Η παρακράτηση μπορεί να είναι είτε ποσοστό επί της αξίας πώλησης των μονάδων είτε κάποιο αριθμητικό ποσό.
• β Τα unit-linked προϊόντα δεν επιβαρύνονται με παρακράτηση (penalty) πρόωρης εξαγοράς.
• γ Τα unit-linked προϊόντα, λόγω του αποταμιευτικού και μακροπρόθεσμου τους χαρακτήρα, δεν αποκτούν αξία εξαγοράς.
• δ Καμία από τις απαντήσεις δεν είναι σωστή.

Ισχύει ότι ένα unit-linked ασφαλιστήριο συμβόλαιο αποκτά αξία εξαγοράς από την πρώτη στιγμή της ημερομηνίας έναρξής του;

• α Δεν ισχύει, για την ακρίβεια θα πρέπει να διευκρινίζεται στον ασφαλισμένο η χρονική στιγμή στην οποία το συμβόλαιο αρχίζει να αποκτά αξία εξαγοράς καθώς και το ύψος των πιθανών παρακρατήσεων (penalties) που γίνονται.
• β Εξαρτάται από τους όρους και τις παροχές του ασφαλιστηρίου συμβολαίου.
• γ Ισχύει, για την ακρίβεια είναι ένα από τα πλεονεκτήματα αυτών των προϊόντων.
• δ Εξαρτάται από την ασφαλιστική επιχείρηση που εκδίδει το ασφαλιστήριο συμβόλαιο.

Η κλασικότερη των ασφαλιστικών καλύψεων που παρέχονται στον ασφαλισμένο μέσω ενός unit-linked προϊόντος είναι η ασφάλιση θανάτου. Η μορφή της παροχής καθορίζεται στον αρχικό σχεδιασμό του προϊόντος ανάμεσα σε, γενικά, τρεις επιλογές για τη μορφή της συγκεκριμένης παροχής. Μια από τις επιλογές είναι να παρέχεται στον ασφαλισμένο, σε περίπτωση θανάτου, το άθροισμα της αξίας των units του ατομικού του λογαριασμού του πελάτη και ένα σταθερό κεφάλαιο. Αυτό σημαίνει, ότι:

• α Σε περίπτωση θανάτου του ασφαλισμένου, θα αποδοθεί στους δικαιούχους ή το ασφαλισμένο κεφάλαιο ή το ποσό που έχει συσσωρευτεί μέσα στον λογαριασμό μεριδίων του ασφαλιστηρίου συμβολαίου.
• β Σε περίπτωση θανάτου του ασφαλισμένου, θα αποδοθεί στους δικαιούχους το ασφαλισμένο κεφάλαιο του ασφαλιστηρίου συμβολαίου.
• γ Δεν υπάρχει αυτή η επιλογή.
• δ Σε περίπτωση θανάτου του ασφαλισμένου, θα αποδοθεί στους δικαιούχους και το ασφαλισμένο κεφάλαιο και το ποσό που έχει συσσωρευτεί μέσα στον λογαριασμό μεριδίων του ασφαλιστηρίου συμβολαίου. Δηλαδή, το ασφαλισμένο κεφάλαιο θανάτου είναι επιπρόσθετο του ποσού που θα έχει συγκεντρώσει ο λογαριασμός.

Η κλασικότερη των ασφαλιστικών καλύψεων που παρέχονται στον ασφαλισμένο μέσω ενός unit-linked προϊόντος είναι η ασφάλιση θανάτου. Η μορφή της παροχής καθορίζεται στον αρχικό σχεδιασμό του προϊόντος ανάμεσα σε, γενικά, τρεις επιλογές για τη μορφή της συγκεκριμένης παροχής. Μια απο τις επιλογές είναι να παρέχεται στον ασφαλισμένο, σε περίπτωση θανάτου, το μέγιστο της αξίας των units του ατομικού λογαριασμού και ενός σταθερού κεφαλαίου. Αυτό σημαίνει, ότι:

• α Σε περίπτωση θανάτου του ασφαλισμένου, θα αποδοθεί στους δικαιούχους το μεγαλύτερο από τα δύο ποσά, δηλαδή είτε η αξία του λογαριασμού είτε το ασφαλισμένο κεφάλαιο θανάτου, όποιο από τα δύο είναι μεγαλύτερο κατά τη στιγμή που συνέβη ο θάνατος.
• β Δεν υπάρχει αυτή η επιλογή.
• γ Σε περίπτωση θανάτου του ασφαλισμένου, θα αποδοθεί στους δικαιούχους το άθροισμα από τα δύο ποσά, δηλαδή της αξίας του λογαριασμού και του ασφαλισμένου κεφάλαιου θανάτου, κατά τη στιγμή που συνέβη ο θάνατος.
• δ Σε περίπτωση θανάτου του ασφαλισμένου, θα αποδοθεί στους δικαιούχους το ασφαλισμένο κεφάλαιο θανάτου.

Η κλασικότερη των ασφαλιστικών καλύψεων που παρέχονται στον ασφαλισμένο μέσω ενός unit-linked προϊόντος είναι η ασφάλιση θανάτου. Η μορφή της παροχής καθορίζεται στον αρχικό σχεδιασμό του προϊόντος ανάμεσα σε, γενικά, τρεις επιλογές για τη μορφή της συγκεκριμένης παροχής. Μια απο τις επιλογές είναι να παρέχεται στον ασφαλισμένο, σε περίπτωση θανάτου, η αξία των units του ατομικού λογαριασμού του πελάτη. Αυτό σημαίνει, ότι:

• α Σε περίπτωση θανάτου του ασφαλισμένου, θα αποδοθεί στους δικαιούχους μόνο το ποσό που έχει συσσωρευθεί μέσα στον λογαριασμό μεριδίων. Ουσιαστικά αυτή η επιλογή δεν έχει καθόλου ασφαλισμένο κεφάλαιο θανάτου.
• β Σε περίπτωση θανάτου του ασφαλισμένου, θα αποδοθεί στους δικαιούχους το σύνολο των ασφαλίστρων που είχε καταβάλει ο ασφαλισμένος στη διάρκεια του συμβολαίου.
• γ Σε περίπτωση θανάτου του ασφαλισμένου, δεν θα αποδοθεί κανένα ποσό στους δικαιούχους, διότι αυτή η επιλογή δεν έχει καθόλου ασφαλισμένο κεφάλαιο θανάτου.
• δ Δεν υπάρχει αυτή η επιλογή.

Τι είναι η τιμή εξαγοράς κάθε επενδυτικής μονάδας προγράμματος unit-linked;

• α Ο λόγος της αξίας του εσωτερικού μεταβλητού κεφαλαίου προς το πλήθος των μεριδίων του.
• β Η τιμή λήξης του εσωτερικού μεταβλητού κεφαλαίου.
• γ Η τιμή με την οποία ο ασφαλισμένος αγοράζει τα μερίδια του εσωτερικού μεταβλητού κεφαλαίου ή των συνδεδεμένων αμοιβαίων κεφαλαίων.
• δ Η τιμή με την οποία ο ασφαλισμένος εξαγοράζει μερίδια από το εσωτερικό μεταβλητό κεφάλαιο ή τα συνδεδεμένα αμοιβαία κεφάλαια.

Το πλήθος των μεριδίων του ασφαλιστήριου συμβολαίου unit-linked μπορεί να αυξηθεί από:

• α Τις αποδόσεις των συνδεδεμένων αμοιβαίων κεφαλαίων ή του εσωτερικού μεταβλητού κεφαλαίου.
• β Tα ποσά που καταθέτει ο ασφαλισμένος στον λογαριασμό του.
• γ Τα νέα ασφάλιστρα που εισρέουν σε αυτόν.
• δ Καμία από τις απαντήσεις δεν είναι σωστή.

Το πλήθος των μεριδίων του ασφαλιστήριου συμβολαίου unit-linked μπορεί να μειωθεί από:

• α Tις αποδόσεις των συνδεδεμένων αμοιβαίων κεφαλαίων ή του εσωτερικού μεταβλητού κεφαλαίου.
• β Μερική εξαγορά του unit - linked προϊόντος (εφόσον προβλέπεται στο ασφαλιστήριο συμβόλαιο).
• γ Τα νέα ποσά που κατατίθενται σε αυτόν.
• δ Tα ποσά που καταθέτει ο ασφαλισμένος στον λογαριασμό του.

Πώς καλύπτεται συνήθως το κόστος των ασφαλιστικών καλύψεων σε ένα unit-linked προϊόν;

• α Με πρόσθετο ασφάλιστρο.
• β Αφαιρείται από τον λογαριασμό επένδυσης του συμβολαίου, μέσω της διαδικασίας «ακύρωσης μεριδίων».
• γ Αφαιρείται από τον λογαριασμό επένδυσης του συμβολαίου, μέσω της διαδικασίας «ακύρωσης μεριδίων» ή με πρόσθετο ασφάλιστρο.
• δ Αφαιρείται από το εγγυημένο ποσό λήξης του προϊόντος.

Τι επιλογή προσφέρεται για τη μορφή της παροχής σε περίπτωση θανάτου;

• α Η αξία των units του λογαριασμού επένδυσης του συμβολαίου.
• β Το μέγιστο μεταξύ της αξίας των units του λογαριασμού επένδυσης του συμβολαίου και ενός σταθερού κεφαλαίου.
• γ Το άθροισμα της αξίας των units του λογαριασμού επένδυσης του συμβολαίου και ενός σταθερού κεφαλαίου.
• δ Όλες οι απαντήσεις είναι σωστές.

Ο ασφαλισμένος…

• α μπορεί να αφαιρέσει τις συμπληρωματικές ασφαλιστικές καλύψεις που έχει επιλέξει κατά την έναρξη της ασφάλισης και να μεταβάλει το ύψος των συμπληρωματικών ασφαλιστικών καλύψεων που έχει επιλέξει κατά την έναρξη της ασφάλισης, εφόσον προβλέπεται στο συμβόλαιο.
• β μπορεί να μεταβάλει το ύψος των συμπληρωματικών ασφαλιστικών καλύψεων που έχει επιλέξει κατά την έναρξη της ασφάλισης.
• γ μπορεί να αφαιρέσει τις συμπληρωματικές ασφαλιστικές καλύψεις που έχει επιλέξει κατά την έναρξη της ασφάλισης.
• δ δεν επιτρέπεται να κάνει καμία αλλαγή αναφορικά με τις συμπληρωματικές ασφαλιστικές καλύψεις.

Αναφορικά με το ασφαλιστήριο συμβόλαιο unit-linked…

• α όταν η πληρωμή του ασφαλίστρου γίνεται εφάπαξ, τότε πρέπει να αναγράφεται ο αριθμός των μονάδων (units).
• β το ασφαλιστήριο συμβόλαιο δύναται να προβλέπει αύξηση των μονάδων (units), ή να προβλέπει την παροχή των μονάδων (units) τοις μετρητοίς.
• γ όταν η πληρωμή του ασφαλίστρου γίνεται με περιοδικές καταβολές, τότε πρέπει να αναγράφεται το μέρος του ασφαλίστρου που διατίθεται για να πιστωθούν οι μονάδες (units).
• δ Όλες οι απαντήσεις είναι σωστές.

Ο ασφαλισμένος ενημερώνεται για τον αριθμό των μεριδίων που κατέχει και την αξία τους…

• α μέσω τηλεφωνικής επικοινωνίας με τον ασφαλιστικό του σύμβουλο ή το τραπεζικό κατάστημα με το οποίο συνεργάζεται.
• β κατόπιν αιτήματός του στην ασφαλιστική επιχείρηση.
• γ με σχετική επιστολή που του αποστέλλεται από την ασφαλιστική επιχείρηση σε τακτά χρονικά διαστήματα.
• δ από τη δημοσίευση (ημερησίως) των τιμών διάθεσης-εξαγοράς των αντίστοιχων συνδεδεμένων αμοιβαίων κεφαλαίων.

Τι είναι το profit testing;

• α Η διαδικασία προβολής των αποτελεσμάτων του ασφαλιστικού προϊόντος με την οποία υπολογίζονται τα έσοδα και τα έξοδα μια τυπικής σειράς ασφαλιστηρίων και γίνεται εκτίμηση του συνολικού αποτελέσματος για το επιλεγόμενο διάστημα (συνήθως μια δεκαετία).
• β Η διαδικασία με την οποία υπολογίζεται το ύψος των αποθεματικών που οφείλει να έχει μια ασφαλιστική επιχείρηση.
• γ Η διαδικασία μεγιστοποίησης της απόδοσης του προϊόντος.
• δ Καμία από τις απαντήσεις δεν είναι σωστή.

Τι ορίζεται ως ποσοστό καταχωρούμενου ασφαλίστρου ή allocation rate;

• α Είναι ένα προκαθορισμένο ποσοστό του ασφαλίστρου το οποίο καταχωρίζεται στον λογαριασμό του πελάτη και διαφέρει ανάλογα με το έτος ισχύος της ασφάλισης και τις ιδιαιτερότητες του εκάστοτε προϊόντος.
• β Είναι ένα τεχνικό επιτόκιο που δεν επηρεάζει την αξία εξαγοράς του συμβολαίου.
• γ Είναι το μέρος του ασφαλίστρου το οποίο αφορά στην ασφαλιστική κάλυψη του συμβολαίου.
• δ Είναι ένα προκαθορισμένο ποσοστό του ασφαλίστρου το οποίο καταχωρίζεται στον λογαριασμό του πελάτη και είναι ίδιο για όλα τα έτη ασφάλισης.

Πού οφείλεται το γεγονός ότι το ποσοστό καταχωρούμενου ασφαλίστρου (allocation rate) είναι χαμηλό τα πρώτα έτη της ασφάλισης και αυξάνεται προοδευτικά στα επόμενα έτη;

• α Οφείλεται σε αναλογιστικές μελέτες που εφαρμόζει η ασφαλιστική επιχείρηση για την κερδοφορία του προϊόντος.
• β Οφείλεται σε συγκεκριμένη διάταξη νόμου που οφείλουν να ακολουθούν οι ασφαλιστικές επιχειρήσεις.
• γ Οφείλεται στην επενδυτική πολιτική της ασφαλιστικής επιχείρησης.
• δ Οφείλεται στο γεγονός ότι η ασφαλιστική επιχείρηση έχει κάποια υψηλά έξοδα κατά την έναρξη της ασφάλισης (π.χ. προμήθειες, διαφήμιση, έκδοση, κλπ) τα οποία προσπαθεί να καλύψει παρακρατώντας ένα μέρος του ασφαλίστρου.

Στα unit-linked δίδεται η δυνατότητα έκτακτων καταβολών;

• α Όχι, ποτέ.
• β Μόνο για τα προϊόντα που εμπεριέχουν μετοχικά αμοιβαία κεφάλαια.
• γ Συνήθως δίδεται τέτοια δυνατότητα.
• δ Πάντοτε.

Μια πολύ σημαντική δυνατότητα που παρέχεται στον ασφαλισμένο ενός unit-linked προϊόντος είναι…

• α να αποφασίζει ο ίδιος για τη συχνότητα καταβολής των τακτικών ασφαλίστρων του.
• β να μην του επιβάλλεται allocation rate στην περίπτωση που προχωρήσει σε έκτακτες προαιρετικές καταβολές ασφαλίστρων.
• γ να κάνει προσωρινές διακοπές των καταβολών των τακτικών ασφαλίστρων του, χωρίς αυτό να ανατρέπει ή να αλλάζει τη λειτουργία της ασφάλισης, όπως θα συνέβαινε σε ένα παραδοσιακό προϊόν, με την προϋπόθεση ότι η αξία του λογαριασμού μεριδίων είναι σε τέτοιο επίπεδο ώστε να μπορεί να συνεχιστεί το ασφαλιστήριο συμβόλαιο.
• δ να μην καταβάλλει το ασφάλιστρο κατά την έναρξη του προϊόντος αλλά με μια προθεσμία τριών μηνών.

Ποιο το κεφάλαιο κινδύνου που φέρει η ασφαλιστική επιχείρηση στην περίπτωση όπου η παροχή της ασφάλισης θανάτου δίδεται ως το άθροισμα της αξίας των units του ατομικού λογαριασμού του πελάτη και ένα σταθερό κεφάλαιο;

• α Δεν υπάρχει κίνδυνος για την ασφαλιστική επιχείρηση.
• β Εξαρτάται από τη χρονική στιγμή του συμβάντος του θανάτου σε σχέση με τη διάρκεια του συμβολαίου του πελάτη.
• γ Το κεφάλαιο κινδύνου της ασφαλιστικής επιχείρησης είναι ίσο με το ασφαλισμένο κεφάλαιο, αφού σε περίπτωση θανάτου αυτό καταβάλλεται εξ ολοκλήρου και ανεξάρτητα από την αξία του λογαριασμού μεριδίων.
• δ Το κεφάλαιο κινδύνου της ασφαλιστικής επιχείρησης είναι ίσο με το ασφαλισμένο κεφάλαιο αφαιρώντας την αξία του λογαριασμού μεριδίων του.

Ποιο το κεφάλαιο κινδύνου που φέρει η ασφαλιστική επιχείρηση στην περίπτωση που η παροχή της ασφάλισης θανάτου δίδεται ως το μέγιστο της αξίας των units του ατομικού λογαριασμού του πελάτη και ενός σταθερού κεφαλαίου;

• α Το κεφάλαιο κινδύνου της ασφαλιστικής επιχείρησης είναι ίσο με τη διαφορά του ασφαλισμένου κεφαλαίου μείον την τρέχουσα αξία του λογαριασμού μεριδίων. Σε περίπτωση που η αξία του λογαριασμού μεριδίων ξεπεράσει το ύψος του ασφαλισμένου κεφαλαίου θανάτου, τότε παύει να υπάρχει κεφάλαιο κινδύνου για την ασφαλιστική επιχείρηση και διακόπτεται η αφαίρεση του αντίστοιχου ασφαλίστρου.
• β Το κεφάλαιο κινδύνου της ασφαλιστικής επιχείρησης είναι ίσο με το ασφαλισμένο κεφάλαιο συν την αξία του λογαριασμού μεριδίων του.
• γ Το κεφάλαιο κινδύνου της ασφαλιστικής επιχείρησης είναι ίσο με την αξία του λογαριασμού μεριδίων του πελάτη.
• δ Καμία από τις απαντήσεις δεν είναι σωστή.

Ποιο το κεφάλαιο κινδύνου της ασφαλιστικής επιχείρησης στην περίπτωση όπου η παροχή της ασφάλισης θανάτου δίδεται ως η αξία των units του ατομικού λογαριασμού του πελάτη;

• α Σε αυτή την περίπτωση, το κεφάλαιο κινδύνου της ασφαλιστικής επιχείρησης είναι ίσο με μηδέν.
• β Σε αυτή την περίπτωση, το κεφάλαιο κινδύνου της ασφαλιστικής επιχείρησης είναι ανεξάρτητο από την αξία του λογαριασμού μεριδίων του πελάτη.
• γ Σε αυτή την περίπτωση, το κεφάλαιο κινδύνου της ασφαλιστικής επιχείρησης είναι ίσο με την αξία του λογαριασμού μεριδίων του πελάτη.
• δ Καμία από τις απαντήσεις δεν είναι σωστή.

Μπορεί το ποσοστό καταχωρούμενου ασφαλίστρου (allocation rate) να υπερβαίνει το 100%;

• α Μόνο σε unit-linked που επενδύουν σε ομολογιακά αμοιβαία κεφάλαια.
• β Μόνο σε unit-linked που επενδύουν σε μετοχικά αμοιβαία κεφάλαια.
• γ Όχι, σε καμία περίπτωση.
• δ Μπορεί, ως επιβράβευση για τον πελάτη.

Η μονάδα επένδυσης με την οποία συνδέονται οι παροχές σε ένα προϊόν τύπου unit-linked μπορεί να είναι:

• α Μερίδια εσωτερικού μεταβλητού κεφαλαίου.
• β Μερίδια αμοιβαίου κεφαλαίου ή οργανισμών συλλογικών επενδύσεων σε κινητές αξίες ή/και μερίδια εσωτερικού μεταβλητού κεφαλαίου.
• γ Μερίδια αμοιβαίου κεφαλαίου ή οργανισμών συλλογικών επενδύσεων σε κινητές αξίες.
• δ Μερίδια αμοιβαίου κεφαλαίου ή μετοχές ή και τα δύο.

Επιτρέπεται η έκδοση unit-linked ασφαλιστήριου συμβολαίου στον κομιστή ή σε διαταγή;

• α Επιτρέπεται υπο προϋποθέσεις.
• β Δεν επιτρέπεται στην ασφάλιση προσώπων.
• γ Επιτρέπεται.
• δ Εξαρτάται από τους όρους της ασφαλιστικής σύμβασης.

Κατά τη διαδικασία της πώλησης ενός unit-linked προϊόντος…

• α είναι σημαντικό να υπάρχει μια επαναλαμβανόμενη υπενθύμιση του κινδύνου που ενδεχομένως περιλαμβάνεται στο προϊόν προκειμένου να καταστεί πλήρως σαφές, και τονίζεται ο μακροπρόθεσμος χρονικός ορίζοντας του προϊόντος, καθώς και ο σκοπός που επιτελεί ώστε να συνδεθεί με την ανάγκη του πελάτη.
• β συμπληρώνεται μηχανικά η αίτηση ασφάλισης του πελάτη με κύριο στόχο την επίτευξη της πώλησης.
• γ είναι σημαντικό να υπάρχει μια επαναλαμβανόμενη υπενθύμιση του κινδύνου που ενδεχομένως περιλαμβάνεται στο προϊόν προκειμένου να καταστεί πλήρως σαφές.
• δ τονίζεται ο μακροπρόθεσμος χρονικός ορίζοντας του προϊόντος και τον σκοπό που επιτελεί ώστε να συνδεθεί με την ανάγκη του πελάτη.

Τι πρέπει να αναφέρεται ρητά στα ασφαλιστήρια συμβόλαια ζωής που συνδέονται με επενδύσεις;

• α H μονάδα επένδυσης με την οποία συνδέονται οι παροχές του συμβολαίου και η ημερομηνία έναρξης του προγράμματος.
• β H μονάδα επένδυσης με την οποία συνδέονται οι παροχές του συμβολαίου.
• γ Τα στοιχεία όλων των προσώπων που συνιστούν την επενδυτική επιτροπή.
• δ Η ημερομηνία έναρξης του προγράμματος.

Στην περίπτωση που οι μονάδες επένδυσης ενός unit-linked προγράμματος είναι μερίδια αμοιβαίου κεφαλαίου, τότε…

• α ο κανονισμός αυτού του αμοιβαίου κεφαλαίου αποτελεί αναπόσπαστο μέρος των γενικών όρων των ασφαλιστηρίων συμβολαίων που συνδέονται με αυτή τη μονάδα επένδυσης.
• β εκδίδεται πρόσθετη πράξη η οποία ενημερώνει τον ασφαλισμένο με ό,τι η ασφαλιστική επιχείρηση κρίνει απαραίτητο προς ενημέρωση του ασφαλισμένου.
• γ ο ασφαλισμένος έχει την υποχρέωση να παρακολουθεί την πορεία της απόδοσης του αμοιβαίου κεφαλαίου από τον ημερήσιο τύπο.
• δ η ασφαλιστική επιχείρηση έχει τη δυνατότητα να επενδύσει σε οποιοδήποτε αμοιβαίο κεφάλαιο της ίδιας κατηγορίας χωρίς να ενημερώνει τον ασφαλισμένο.

Στην περίπτωση που οι μονάδες επένδυσης ενός unit-linked προγράμματος είναι μερίδια "εσωτερικού μεταβλητού κεφαλαίου", τότε…

• α η ασφαλιστική επιχείρηση οφείλει να δημοσιοποιήσει το όνομα του υπεύθυνου αναλογιστή του προϊόντος.
• β οι γενικοί και ειδικοί όροι του συμβολαίου παραμένουν ως έχουν.
• γ συντάσσεται ειδικός κανονισμός λειτουργίας του "εσωτερικού μεταβλητού κεφαλαίου".
• δ τροποποιούνται μόνο οι ειδικοί όροι του συμβολαίου.

Ο ειδικός κανονισμός λειτουργίας του "εσωτερικού μεταβλητού κεφαλαίου" περιέχει τουλάχιστον τα εξής στοιχεία:

• α Την απόδοση που θα λάβει ο ασφαλισμένος από την επένδυση του εσωτερικού μεταβλητού κεφαλαίου.
• β Τα στοιχεία της ασφαλιστικής επιχείρησης (έτος ίδρυσης, αντικείμενο εργασιών, υπεύθυνος αναλογιστής κ.λπ.).
• γ Τα περιουσιακά στοιχεία της ασφαλιστικής επιχείρησης.
• δ Τα στοιχεία του ενεργητικού της ασφαλιστικής επιχείρησης που συγκροτούν το εσωτερικό μεταβλητό κεφάλαιο, καθώς και τον τρόπο αποτίμησής του.

Ο ειδικός κανονισμός λειτουργίας του "εσωτερικού μεταβλητού κεφαλαίου" περιέχει:

• α Τα έξοδα που βαρύνουν το εσωτερικό μεταβλητό κεφάλαιο, την ημερομηνία συγκρότησής του, την αξία μεριδίου κατά την έκδοση, τον υπολογισμό αξίας των μεριδίων και τον τρόπο διανομής των κερδών.
• β Ανάλυση αντίστοιχων προγραμμάτων της αγοράς, με ειδική αναφορά στον τρόπο λειτουργίας των "εσωτερικών μεταβλητών κεφαλαίων" τους.
• γ Τις εξαιρέσεις που διέπουν το ασφαλιστήριο συμβόλαιο.
• δ Τον τρόπο αποτίμησης των κινητών αξιών που περιλαμβάνονται στο "εσωτερικό μεταβλητό κεφάλαιο".

Οι γενικοί όροι των ασφαλιστηρίων ζωής που συνδέονται με επενδύσεις πρέπει να αναφέρουν σε ειδικό όρο:

• α Το χρονικό σημείο της δυνατότητας νέας συμμετοχής (επανεπένδυσης) του ασφαλισμένου.
• β Τα νόμιμα δικαιώματα του ασφαλισμένου που απορρέουν από τη νομοθεσία.
• γ Τη δυνατότητα εξαγοράς που έχει ο ασφαλισμένος.
• δ Το χρονικό σημείο της πίστωσης των μονάδων στον λογαριασμό των ασφαλισμένων.

Στην πρώτη σελίδα του ασφαλιστηρίου συμβολαίου θα πρέπει να αναφέρεται η κατανομή του καταβεβλημένου ποσού από τον αντισυμβαλλόμενο, τουλάχιστον ως εξής:

• α Συνολικό καταβεβλημένο ποσόν, το οποίο περιλαμβάνει όλους τους φόρους και τα τέλη.
• β Τιμή και αριθμός των μονάδων.
• γ Επενδυόμενο ποσόν.
• δ Όλες οι απαντήσεις είναι σωστές.

Στα unit-linked προϊόντα τι θεωρείται ως ασφάλιστρο;

• α Δεν υπάρχει η έννοια του ασφαλίστρου στα unit-linked προϊόντα.
• β Μόνο το ποσόν του συνολικού κεφαλαίου που κατέβαλε ο πελάτης, το οποίο αφορά στο ασφαλιστικό σκέλος του προϊόντος.
• γ Καθορίζεται ανά κατηγορία προϊόντος, ανάλογα με την ασφαλιστική κάλυψη που παρέχει.
• δ Το σύνολο του καταβεβλημένου ποσού.

Ως εφάπαξ ολικό ασφάλιστρο νοείται:

• α Tο συνολικό καταβεβλημένο ποσόν το οποίο αναγράφεται στον πίνακα παροχών και ασφαλίστρων του συμβολαίου.
• β Tο συνολικό καταβεβλημένο ποσόν που αντιστοιχεί στο ασφαλιστικό σκέλος του συμβολαίου.
• γ Tο συνολικό καταβεβλημένο ποσόν που αντιστοιχεί στο επενδυτικό σκέλος του συμβολαίου.
• δ Καμία από τις απαντήσεις δεν είναι σωστή.

Ως επενδυόμενο ποσόν το οποίο αναγράφεται στην πρώτη σελίδα του συμβολαίου νοείται:

• α Το ποσόν που αντιστοιχεί στο εφάπαξ ολικό ασφάλιστρο του επενδυτικού σκέλους πριν από την αφαίρεση των φόρων και τελών.
• β Το ποσόν που προκύπτει στη λήξη του προγράμματος, μαζί με τις ενδεχόμενες αποδόσεις ή εγγυήσεις του προγράμματος.
• γ Το ποσόν που προκύπτει από το εφάπαξ ολικό ασφάλιστρο επενδυτικού σκέλους μετά την αφαίρεση των φόρων και τελών και το οποίο κατανέμεται στο συμβόλαιο σε μερίδια του εσωτερικού μεταβλητού κεφαλαίου.
• δ Όλες οι απαντήσεις είναι σωστές.

Τι είναι ο «Κανονισμός Εσωτερικού Μεταβλητού Κεφαλαίου»;

• α Το σύνολο των κανόνων υπό τους οποίους λειτουργεί η ασφαλιστική επιχείρηση.
• β Το σύνολο των κανόνων που διέπουν τα ασφαλιστικά προγράμματα ζωής.
• γ Το σύνολο των κανόνων υπό τους οποίους λειτουργεί το εσωτερικό μεταβλητό κεφάλαιο ενός unit-linked προϊόντος.
• δ Το σύνολο των κανόνων που περιγράφονται στη σχετική κοινοτική οδηγία.

Τι από τα παρακάτω περιγράφεται, τουλάχιστον, στον κανονισμό του εσωτερικού μεταβλητού κεφαλαίου, ενός unit-linked προϊόντος;

• α Οι αμοιβές και τα έξοδα που βαρύνουν το εσωτερικό μεταβλητό κεφάλαιο.
• β Η επενδυτική στρατηγική και ο τρόπος συγκρότησης του ενεργητικού.
• γ Ποιος είναι ο θεματοφύλακας του εσωτερικού μεταβλητού κεφαλαίου.
• δ Όλες οι απαντήσεις είναι σωστές.

Ποιο είναι το ανώτερο χρονικό διάστημα που δύναται η ασφαλιστική επιχείρηση να επιβάλλει ως περιορισμό για τη δυνατότητα εξαγοράς ενός ασφαλιστηρίου συμβολαίου unit-linked;

• α Δύο (2) έτη.
• β Δεν υπάρχει περιορισμός.
• γ Ένα (1) έτος.
• δ Τρία (3) έτη.

Τι λαμβάνεται υπόψη ως βάση υπολογισμού της αξίας εξαγοράς ενός ασφαλιστηρίου συμβολαίου;

• α Η ηλικία του πελάτη.
• β Η απόδοση του εσωτερικού μεταβλητού κεφαλαίου.
• γ Η αξία του πιστωτικού υπολοίπου του λογαριασμού μονάδων του πελάτη μειωμένη με το ποσό του προστίμου εξαγοράς και τυχόν άλλες προμήθειες/έξοδα που βαρύνουν το προϊόν.
• δ Το χρονικό διάστημα παραμονής του πελάτη στο προϊόν.

Ο πελάτης Π θεωρεί δεδομένο ότι το πόσο που θα εισπράξει στη λήξη του συμβολαίου του είναι αυτό που αναγράφεται στον πίνακα εξαγοράς που περιλαμβάνεται σε αυτό. Ο διαμεσολαβητής…

• α το μόνο ποσό που είναι δεδομένο ότι θα εισπράξει είναι, στην περίπτωση που προβλέπεται από τη σύμβαση, το όποιο εγγυημένο κεφάλαιο.
• β οφείλει να ενημερώσει τον πελάτη ότι τα ποσά που αναγράφονται στον πίνακα εξαγοράς είναι υπολογισμένα με ενδεικτικό επιτόκιο απόδοσης και δεν πρόκειται για εγγυημένα ποσά.
• γ τα ποσά αυτά είναι εγγυημένα μόνο μετά την πάροδο πενταετίας από την έναρξη του συμβολαίου.
• δ οφείλει να ενημερώσει τον πελάτη ότι τα ποσά που αναγράφονται στον πίνακα εξαγοράς είναι υπολογισμένα με ενδεικτικό επιτόκιο απόδοσης και δεν πρόκειται για εγγυημένα ποσά και το μόνο ποσό που είναι δεδομένο ότι θα εισπράξει είναι, στην περίπτωση που προβλέπεται από τη σύμβαση, το όποιο εγγυημένο κεφάλαιο.

Ο πελάτης Π αναρωτιέται σε τι ποσοστό συμμετέχει από ενδεχόμενη άνοδο των επιτοκίων; Ο διαμεσολαβητής τον ενημερώνει…

• α ότι το ποσό που θα εισπράξει στη λήξη του προϊόντος είναι ανεξάρτητο από άνοδο ή πτώση των επιτοκίων.
• β ότι συμμετέχει σε ενδεχόμενη υπεραπόδοση του προϊόντος σύμφωνα με το ποσοστό που αναγράφεται στο συμβόλαιό του, π.χ. κατά 90%.
• γ ότι δεν έχει δικαίωμα συμμετοχής σε ενδεχόμενη υπεραπόδοση του προϊόντος εκ μέρους της ασφαλιστικής επιχείρησης.
• δ ότι θα ενημερώνεται για την αλλαγή στο ποσό είσπραξης ανά πενταετία από την ασφαλιστική επιχείρηση.

Ο ειδικός κανονισμός του εσωτερικού μεταβλητού κεφαλαίου αποτελεί τμήμα…

• α των γενικών όρων του ασφαλιστήριου συμβολαίου.
• β των ειδικών όρων του ασφαλιστήριου συμβολαίου.
• γ των γενικών και των ειδικών όρων του ασφαλιστήριου συμβολαίου.
• δ Καμία από τις απαντήσεις δεν είναι σωστή.

Η αναπροσαρμογή ασφαλίστρου στα unit-linked προϊόντα…

• α είναι προαιρετική από την πλευρά της ασφαλιστικής επιχείρησης.
• β είναι προαιρετική από την πλευρά του ασφαλισμένου.
• γ είναι υποχρεωτική από την πλευρά του ασφαλισμένου.
• δ είναι υποχρεωτική από την πλευρά της ασφαλιστικής επιχείρησης.

Με ποια τιμή μεριδίου συμμετέχει ο ασφαλισμένος στα αμοιβαία κεφάλαια ενός unit-linked προϊόντος;

• α Με τη μέση τιμή.
• β Με την τιμή εξαγοράς.
• γ Με την τιμή διάθεσης.
• δ Με την καθαρή τιμή.

Ένας ορισμός για το ασφάλιστρο κάλυψης θανάτου, είναι:

• α Το γινόμενο της πιθανότητας θανάτου επί το ποσό της ενδεχόμενης απόδοσης του προϊόντος.
• β Το γινόμενο της πιθανότητας θανάτου επί το ποσό του εγγυημένου κεφαλαίου του προϊόντος.
• γ Το γινόμενο της πιθανότητας θανάτου επί το κεφάλαιο του κινδύνου που φέρει η ασφαλιστική επιχείρηση για το συγκεκριμένο ασφαλιστήριο.
• δ Το γινόμενο της πιθανότητας θανάτου επί το κεφάλαιο που έχει συγκεντρωθεί από τη συμμετοχή όλων των ασφαλισμένων στο προϊόν.

Πώς προκύπτει η πιθανότητα θανάτου με την οποία η ασφαλιστική επιχείρηση υπολογίζει το ασφάλιστρο κάλυψης θανάτου και τι αφορά;

• α Από τον πίνακα θνησιμότητας που χρησιμοποιεί η ασφαλιστική επιχείρηση και αφορά την τρέχουσα ηλικία του ασφαλισμένου τη στιγμή που γίνεται ο υπολογισμός και το χρονικό διάστημα κατά το οποίο γίνεται ο υπολογισμός για την κάλυψη του κινδύνου. Αυτό σημαίνει ότι η πιθανότητα αυτή αλλάζει κάθε χρόνο κατά τη διάρκεια της ασφάλισης και μεγαλώνει με την ηλικία του ασφαλισμένου.
• β Προκύπτει από τις προηγούμενες αποζημιώσεις σε περίπτωση θανάτου που έχει καταβάλει η ασφαλιστική επιχείρηση και παραμένει σταθερή καθ' όλη τη διάρκεια του συμβολαίου.
• γ Από τον πίνακα θνησιμότητας που χρησιμοποιεί η Ευρωπαϊκή Αρχή Ασφαλίσεων και Επαγγελματικών Συντάξεων (EIOPA), υπολογίζεται στην έναρξη κάθε ημερολογιακού έτους και αφορά την τρέχουσα ηλικία του ασφαλισμένου.
• δ Εξαρτάται από την ασφαλιστική επιχείρηση και το ύψος των αποζημιώσεων των παρελθόντων ετών. Συνήθως δεν σχετίζεται με την ηλικία του ασφαλισμένου.

Ο πελάτης Π συμμετέχει σε ένα unit-linked προϊόν του οποίου το επενδυτικό σκέλος επενδύει σε μετοχές εσωτερικού. Έχει τη δυνατότητα ο πελάτης να ζητήσει την αλλαγή τοποθέτησης της επένδυσης που αντιστοιχεί στα χρηματικά του διαθέσιμα;

• α Υπάρχει η δυνατότητα, δύο έτη μετά τη συμμετοχή του στο προϊόν.
• β Δεν προβλέπεται γενικώς αυτή η δυνατότητα.
• γ Υπάρχει η δυνατότητα, οποιαδήποτε στιγμή το επιθυμήσει.
• δ Εξαρτάται από το είδος της ασφαλιστικής σύμβασης και τι προβλέπεται.

Προβλέπεται, συνήθως, κάποια "επιβράβευση" στη περίπτωση μη ακύρωσης του ασφαλιστήριου από πλευράς του πελάτη πριν τη λήξη του συμβολαίου;

• α Όχι, δεν προβλέπεται τέτοια παροχή.
• β Ναι, προβλέπεται η καταβολή μιας πρόσθετης παροχής (terminal bonus) και είναι συνάρτηση των ετών ισχύος ή των καταβληθέντων ασφαλίστρων.
• γ Εξαρτάται από την ασφαλιστική παροχή του προϊόντος.
• δ Εξαρτάται από το ύψος των καταβληθέντων ασφαλίστρων στη διάρκεια του συμβολαίου.

Μια άλλη ιδιότητα, χαρακτηριστική των μεταβλητών προϊόντων, είναι και η δυνατότητα που παρέχεται στον κάτοχο της ασφάλισης…

• α να αποχωρεί από το προϊόν της επιλογής, οποιαδήποτε χρονική περίοδο, χωρίς κόστος (penalty).
• β να έχει την επιλογή της ασφαλιστικής κάλυψης στο προϊόν, με την έννοια ότι μπορεί να συμμετέχει μόνο στο επενδυτικό σκέλος.
• γ να καταβάλλει έκτακτα προαιρετικά ασφάλιστρα, σε χρόνο και ύψος της επιλογής του. Οι πρόσθετες αυτές καταβολές έχουν ως συνέπεια την αντίστοιχη ενίσχυση του λογαριασμού μεριδίων του.
• δ Καμία από τις απαντήσεις δεν είναι σωστή.

Τι ισχύει για το allocation rate των έκτακτων προαιρετικών ασφαλίστρων;

• α Συνήθως είναι σταθερό και δεν εξαρτάται από το έτος ισχύος της ασφάλισης, όπως συμβαίνει με το allocation rate των τακτικών περιοδικών ασφαλίστρων.
• β Συνήθως είναι κυμαινόμενο και αποφασίζεται στην έναρξη κάθε διαχειριστικής περιόδου.
• γ Ό, τι ισχύει για το allocation rate των τακτικών περιοδικών ασφαλίστρων.
• δ Συνήθως είναι ένα ποσοστό του allocation rate που επιβάλλεται στα τακτικά περιοδικά ασφάλιστρα.

Ο πελάτης Π έχει πανικοβληθεί από διάφορες αλλαγές στη φορολογία και τα οικονομικά δεδομένα της αγοράς και θέλει να προβεί σε διακοπή του συμβολαίου του μόλις ένα έτος μετά τη συμμετοχή του σε αυτό. Ο διαμεσολαβητής πρέπει σε αυτή την πρόθεση του πελάτη ...

• α να τον καθησυχάσει λέγοντάς του ότι τα δεδομένα ενδέχεται να αλλάξουν και πάλι.
• β να του αποστέλει τα απαραίτητα προς υπογραφή έντυπα για την εξαγορά του.
• γ να συζητήσει εκ νέου με τον πελάτη και να δουν εξ αρχής τους λόγους που επιλέχθηκε το συγκεκριμένο προϊόν εστιάζοντας στον σκοπό και τις ανάγκες που εξυπηρετεί.
• δ να επισπεύσει τη διαδικασία εξαγοράς ερχόμενος σε επαφή με την ασφαλιστική επιχείρηση το γρηγορότερο.

Στο τέλος κάθε διαχειριστικής χρήσης (έτος), η Ανώνυμη Εταιρία Επενδύσεων Μεταβλητού Κεφαλαίου (Α.Ε.Ε.Μ.Κ.), αποστέλλει στον αντισυμβαλλόμενο κατάσταση η οποία περιλαμβάνει τουλάχιστον τα εξής:

• α Τον συνολικό αριθμό μονάδων και την τιμή μονάδας.
• β Τα στοιχεία στα οποία επενδύονται οι μονάδες.
• γ Τα συνολικά καταβεβλημένα και επενδυόμενα ποσά.
• δ Όλες οι απαντήσεις είναι σωστές.

Η ενημερωτική κατάσταση που η Ανώνυμη Εταιρία Επενδύσεων Μεταβλητού Κεφαλαίου (Α.Ε.Ε.Μ.Κ.), αποστέλλει στον επενδυτή στο τέλος κάθε διαχειριστικής χρήσης...

• α αποστέλλεται με έξοδα του επενδυτή.
• β αποστέλλεται με έξοδα τα οποία επιβαρύνουν την τελική απόδοση του συμβολαίου.
• γ παραμένει στα γραφεία της Α.Ε.Ε.Μ.Κ. και αποστέλλεται μόνο στην περίπτωση που ζητηθεί από τον επενδυτή.
• δ αποστέλλεται με έξοδα της Α.Ε.Ε.Μ.Κ.

Αν τα επιτόκια είναι θετικά, ποια από τις παρακάτω εισπράξεις θα προτιμούσατε; (Οι εισπράξεις παρατίθενται κατά σειρά Έτος 1, Έτος 2, Έτος 3, αντίστοιχα).

• α 500 €, 500 €, 500 €.
• β 300 €, 500 €, 700 €.
• γ 700 €, 500 €, 300 €.
• δ Oποιαδήποτε από τις παραπάνω απαντήσεις, με την προϋπόθεση ότι αθροίζουν στα 1.500 €.

Για μια κατάθεση 100 € με ετήσιο επιτόκιο 12% και τριμηνιαίο ανατοκισμό, η ετήσια πραγματική απόδοση είναι:

• α 12,42%.
• β 12,55%.
• γ 0.14
• δ 13,02%.

MA= 100(1+0,12/4)4= 112,5509

Σε πόσα χρόνια η επένδυση των 300 € θα διπλασιασθεί αν το επιτόκιο επένδυσης είναι 9%;

• α 21 χρόνια.
• β 5 χρόνια.
• γ 22 χρόνια.
• δ 8 χρόνια.

300(1+0,09)n= 600,

Η αξία μιας κατάθεσης 100 € σε δύο έτη από σήμερα, με επιτόκιο 5%, καταβολή τόκων κάθε εξάμηνο και επανατοποθέτηση αυτών, είναι:

• α 105 €.
• β 116 €.
• γ 110,38 €.
• δ 110 €.

MA= 100(1+0,05/2) 2X2 = 110,38
δ) 116 €

Σε πόσα χρόνια επένδυση 300 € θα γίνει 774 € αν το επιτόκιο επένδυσης είναι 9%;

• α 11 χρόνια.
• β 22 χρόνια.
• γ 20 χρόνια.
• δ 15 χρόνια.

300(1+0,09)n = 774,

Ένας επενδυτής τοποθετεί το κεφάλαιό του 1.000 € σε μια τράπεζα με ετήσιο επιτόκιο 5%. Αν το κεφάλαιό του ανατοκίζεται ετησίως ποιο θα είναι το τελικό του κεφάλαιο (σε ευρώ) μετά από 3 χρόνια;

• α 1.426,75 €.
• β 1.212,85 €.
• γ 1.576,25 €.
• δ 1.157,62 €.

MA= 1.000 (1+0,05)3 = 1.157,62

Επενδυτής τοποθετεί 10.000 € σε λογαριασμό με ετήσιο επιτόκιο 4,75%. Υπολογίστε τον τόκο που θα εισπράξει ο επενδυτής αν αποσύρει τα χρήματά του από τον λογαριασμό μετά από δύο μήνες (χρησιμοποιήστε 360 ημέρες τον χρόνο και 30 ημέρες τον μήνα):

• α 82,13 €.
• β 65,20 €.
• γ 79,17 €.
• δ 60,15 €.

Τόκος = 10.000*0,0475*60/360 = 79,17

Η παρούσα αξία μιας διηνεκούς ράντας (ληξιπρόθεσμης) σταθερού ποσού 1.000 € και επιτοκίου 10% είναι:

• α 1.000 €.
• β Μικρότερη από την παρούσα αξία μιας ληξιπρόθεσμης ράντας 10 περιόδων του σταθερού ποσού 1.000 € ανά περίοδο και επιτοκίου 10%.
• γ 100.000 €.
• δ Μεγαλύτερη από την παρούσα αξία μιας ληξιπρόθεσμης ράντας 10 περιόδων του σταθερού ποσού 1.000 € ανά περίοδο και επιτοκίου 10%.

Ποια είναι η παρούσα αξία 1 δις € που καταβάλλονται κάθε χρόνο, αιωνίως, αν εκτιμήσετε το διηνεκές προεξοφλητικό επιτόκιο στο 10%;

• α 100 δισεκ. €.
• β 10 δισεκ. €.
• γ 1 δισεκ. €.
• δ 110 δισεκ. €.

ΠΑ= 1 δισεκ./0,1 = 10 δισεκ.

Ποια είναι η παρούσα αξία ποσού 1 δισεκ. € που καταβάλλονται στο τέλος κάθε έτους στο διηνεκές, με βάση την παραδοχή ότι ο ετήσιος συντελεστής απόδοσης είναι 10% και ο σταθερός ρυθμός αύξησης του ποσού είναι 4%;

• α 15 δισεκ. €.
• β 1 δισεκ. €.
• γ 16,667 δισεκ. €.
• δ 5 δισεκ. €.

ΠΑ = 1δισεκ. / (0,1-0,04) = 16,667 δισεκ.

Ποια είναι η μελλοντική αξία 20.000 € που καταβάλλονται στο τέλος καθενός από τα επόμενα 5 έτη, με βάση την παραδοχή ότι η επένδυσή σας έχει απόδοση 8% ετησίως;

• α 117.332 €.
• β 115.332 €.
• γ 110.332 €.
• δ 112.332 €.

ΜΑ = 20.000 * {[(1+0,08)5 -1]/0,08} = 117.332

Ένα 20ετές στεγαστικό δάνειο προσφέρεται με ετήσιο επιτόκιο 7,2% και οι όροι της αποπληρωμής του είναι ισόποσες μηνιαίες τοκοχρεωλυτικές δόσεις. Ποια είναι η δόση που πρέπει να πληρώνει ένας δανειολήπτης που έλαβε δάνειο 100.000 €;

• α 680,75 €.
• β 533,76 €.
• γ 787,35 €.
• δ 780,75 €.

100.000 Δ * {[1-(1+0,072/12)-(20*12)/(0,072/12)} , Δ= 787,35

Η επένδυση Α υπόσχεται απόδοση 85 € σε 1 έτος από σήμερα, 125 € σε 2 έτη από σήμερα και 150 € σε 3 έτη από σήμερα. Εάν το απαιτούμενο ποσοστό απόδοσης της επένδυσης είναι 11,5%, το οποίο κεφαλαιοποιείται ετησίως, ποια είναι η αξία της επένδυσης σήμερα;

• α 285 €.
• β 375 €.
• γ 235 €.
• δ 315 €.

ΠΑ= 85/(1+0,115) + 125/(1+0,115)2 + 150/(1+0,115)3 = 285

Να βρεθεί η συσσωρευμένη αξία στο τέλος των δέκα ετών μιας σειράς δέκα ετησίων πληρωμών ύψους 1.000 € όπου η πρώτη πληρωμή θα καταβληθεί σε ένα έτος από σήμερα. Το ετήσιο αποτελεσματικό επιτόκιο είναι i=3%.

• α 11.247 €.
• β 11.447 €.
• γ 11.347 €.
• δ 11.547 €.

1.000 s10  1.000 a10| (1  i )10  1.000 a10|
v10
Για i=3% έχουμε ότι η συσσωρευμένη αξία είναι ίση με

Να βρεθεί η συσσωρευμένη αξία στο τέλος των τριάντα ετών μιας σειράς δεκαπέντε πληρωμών ύψους 2.000 € όπου θα καταβάλλονται ανά διετία και η πρώτη πληρωμή θα καταβληθεί σε δύο έτη από σήμερα. Το ετήσιο αποτελεσματικό επιτόκιο (effective rate) είναι i=1,98%.

• α 38.115 €.
• β 42.115 €.
• γ 36.115 €.
• δ 40.115 €.

Το αποτελεσματικό επιτόκιο της 2-ετίας είναι j όπου
v15
Χρησιμοποιώντας τους πίνακες για επιτόκιο j=4% έχουμε
 .ί  2.000 s15 4%  2.000 a15|

Να βρεθεί η παρούσα αξία μιας σειράς δέκα πληρωμών ύψους 10.000 € όπου θα καταβάλλονται ανά τριετία και η πρώτη πληρωμή θα καταβληθεί σε τρία έτη από σήμερα. Το ετήσιο αποτελεσματικό επιτόκιο είναι i=1,64%.

• α 77.200 €.
• β 81.200 €.
• γ 80.200 €.
• δ 78.200 €.

Το αποτελεσματικό επιτόκιο της 3-ετίας είναι j όπου
άρα
..  10.00010  10.000 * 7,72  77.200

Να βρεθεί η παρούσα αξία μιας σειράς ετησίων πληρωμών όπου η πρώτη πληρωμή ίση με 2.020 € θα καταβληθεί σε ένα έτος από σήμερα και στη συνέχεια θα καταβάλλονται οι πληρωμές επ’ άπειρον προσαυξημένες γεωμετρικά κατά 1%. Το ετήσιο αποτελεσματικό επιτόκιο (effective rate) είναι i=5,04 %.

• α 2.020.000.000 €.
• β 50.000.000 €.
• γ 2.020.000 €.
• δ 50.000 €.

..  2.000
1,01
1,012
 2.000
 .....  2.000 |
1,0504
1,05042
Όπου
Άρα Παρούσα Αξία=

Να βρεθεί η παρούσα αξία μιας σειράς ετησίων πληρωμών ύψους 2.000 € όπου η πρώτη πληρωμή θα καταβληθεί σε τρία (3) έτη από σήμερα και στη συνέχεια θα καταβάλλονται επ’ άπειρον. Το ετήσιο αποτελεσματικό επιτόκιο (effective rate) είναι i=2%.

• α 94.120 €.
• β 93.120 €.
• γ 96.120 €.
• δ 95.120 €.

200v 2 a|  2.000*0,9612*

Να βρεθεί η παρούσα αξία μιας σειράς ετησίων πληρωμών ύψους 500 € όπου η πρώτη πληρωμή θα καταβληθεί σε ένα έτος από σήμερα και στη συνέχεια θα καταβάλλονται επ’ άπειρον. Το ετήσιο αποτελεσματικό επιτόκιο (effective rate) είναι i=5%.

• α 1.000 €.
• β 100.000 €.
• γ 1.000.000 €.
• δ 10.000 €.

500a|5%  500

Έστω ότι ασφαλισμένος ετών 35, με ετήσια πιθανότητα θανάτου για άτομο ηλικίας 35 ετών ίση με 1,2 ‰, ασφαλισμένο κεφάλαιο θανάτου 100.000 € και αξία λογαριαμού μεριδίων 40.000 €. Αν η παροχή της ασφάλισης θανάτου στο συμβόλαιο προβλέπει το άθροισμα της αξίας των units του ατομικού του λογαριασμού του πελάτη και ένα σταθερό κεφάλαιο, ποιο το ποσό που θα εισπράξουν οι δικαιούχοι της ασφάλισης και πώς προκύπτει;

• α Το κεφάλαιο κινδύνου είναι ίσο με το ασφαλισμένο κεφάλαιο, δηλαδή 100.000 €. Το ποσό αποζημίωσης είναι 140.000 €, όπου τα 100.000 € θα τα καταβάλει η εταιρεία έναντι του ασφαλίστρου που εισέπραξε και τα 40.000 € θα καταβληθούν από τη ρευστοποίηση του λογαριαμού μεριδίων του ασφαλιστηρίου συμβολαίου.
• β Το κεφάλαιο κινδύνου είναι ίσο με την αξία λογαριασμού των μεριδίων, δηλαδή 40.000 €. Το ποσό αποζημίωσης είναι 140.000 €, όπου τα 100.000 € θα τα καταβάλει η εταιρεία έναντι του ασφαλίστρου που εισέπραξε και τα 40.000 € θα καταβληθούν από τη ρευστοποίηση του λογαριαμού μεριδίων του ασφαλιστηρίου συμβολαίου.
• γ Το κεφάλαιο κινδύνου είναι ίσο με το ασφαλισμένο κεφάλαιο, δηλαδή 100.000 €.
• δ Το κεφάλαιο κινδύνου είναι ίσο με το άθροισμα του ασφαλισμένου κεφαλαίου και της αξίας λογαριασμού των μεριδίων, δηλαδή 140.000 €. Το ποσό αποζημίωσης είναι 40.000 €, που θα προκύψουν από τη ρευστοποίηση του λογαριαμού μεριδίων του ασφαλιστηρίου συμβολαίου.

Έστω ότι ασφαλισμένος ετών 35, με ετήσια πιθανότητα θανάτου για άτομο ηλικίας 35 ετών ίση με 1,2 ‰, ασφαλισμένο κεφάλαιο θανάτου 100.000 € και αξία λογαριασμού μεριδίων 40.000 €. Αν η παροχή της ασφάλισης θανάτου στο συμβόλαιο προβλέπει να παρέχεται στον ασφαλισμένο, το μέγιστο της αξίας των units του ατομικού λογαριασμού και ενός σταθερού κεφαλαίου, ποιο το ποσό που θα εισπράξουν οι δικαιούχοι της ασφάλισης και πώς προκύπτει;

• α Το κεφάλαιο κινδύνου είναι με τη διαφορά 100.000 € - 60.000 € = 40.000 €. Η αποζημίωση που θα καταβληθεί είναι 60.000 € όπου θα τις καταβάλει η ασφαλιστική επιχείρηση από τη ρευστοποίηση του λογαριασμού μεριδίων του ασφαλισμένου.
• β Το κεφάλαιο κινδύνου είναι ίσο με την αξία λογαριασμού των μεριδίων, δηλαδή 40.000 €.
• γ Το κεφάλαιο κινδύνου είναι ίσο με τη διαφορά 100.000 € - 40.000 € = 60.000 €. Η αποζημίωση που θα καταβληθεί είναι 100.000 €, όπου τις 60.000 € τις καταβάλει η ασφαλιστική επιχείρηση και οι υπόλοιπες 40.000 € θα καταβληθούν από τη ρευστοποίηση του λογαριασμού μεριδίων του ασφαλισμένου.
• δ Το κεφάλαιο κινδύνου είναι ίσο με το ασφαλισμένο κεφάλαιο θανάτου, δηλαδή 100.000 €.

Αν η παροχή της ασφάλισης θανάτου σε ασφαλιστήριο συμβόλαιο προβλέπει να παρέχεται στον ασφαλισμένο, σε περίπτωση θανάτου, η αξία των units του ατομικού λογαριασμού του πελάτη, ποιο το ποσό που θα εισπράξουν οι δικαιούχοι της ασφάλισης και ποιό το κεφάλαιο κινδύνου της ασφαλιστικής επιχείρησης;

• α Το κεφάλαιο κινδύνου είναι ίσο με την αποζημίωση που θα καταβληθεί σε περίπτωση θανάτου του ασφαλισμένου και είναι ίση με την αξία του λογαριασμού μεριδίων.
• β Το κεφάλαιο κινδύνου είναι ίσο με το μηδέν, συνεπώς και το ασφάλιστρο θανάτου είναι μηδέν. Η αποζημίωση που θα καταβληθεί σε περίπτωση θανάτου του ασφαλισμένου είναι ίση με την αξία του λογαριασμού μεριδίων, την οποία θα καταβάλει η ασφαλιστική επιχείρηση από τη ρευστοποίηση του λογαριασμού μεριδίων του ασφαλιστηρίου.
• γ Το κεφάλαιο κινδύνου είναι ίσο με το ασφάλιστρο θανάτου. Δεν προβλέπεται αποζημίωση σε περίπτωση θανάτου του ασφαλισμένου.
• δ Το κεφάλαιο κινδύνου είναι ίσο με το ύψος των ασφαλίστρων που κατέβαλε ο ασφαλισμένος κατά τη διάρκεια του συμβολαίου.

Έστω ότι ο πελάτης Α συμμετέχει σε ένα unit-linked προϊόν και καταβάλλει ασφάλιστρο 10.000 €. Στη περίπτωση που το allocation rate είναι 95% ποιο είναι το καταχωρούμενο ασφάλιστρο;

• α 980 €.
• β 9.800 €.
• γ 9.500 €.
• δ 950 €.

Αν η μηνιαία πιθανότητα θανάτου για έναν ασφαλισμένο, π.χ. ετών 35, είναι 0,1‰, τότε ποιο το μηνιαίο ασφάλιστρο θανάτου με το οποίο θα επιβαρυνθεί ο λογαριασμός μεριδίων του πελάτη για ασφαλισμένο κεφάλαιο ύψους 60.000 €;

• α Το ασφάλιστρο θανάτου με το οποίο θα επιβαρυνθεί ο λογαριασμός μεριδίων είναι 60.000 € * 1,2‰ = 7,2 €.
• β Το ασφάλιστρο θανάτου με το οποίο θα επιβαρυνθεί ο λογαριασμός μεριδίων είναι 60.000 € * 12‰ = 72 €.
• γ Το ασφάλιστρο θανάτου με το οποίο θα επιβαρυνθεί ο λογαριασμός μεριδίων είναι 60.000 € * 1‰ = 60 €.
• δ Το ασφάλιστρο θανάτου με το οποίο θα επιβαρυνθεί ο λογαριασμός μεριδίων είναι 60.000 € * 0,1‰ = 6 €.

Οι παροχές unit-linked ασφαλιστηρίου συμβολαίου , εφάπαξ ασφαλίστρου ποσού 25.725 €, συνδέονται με μερίδια Ε.Μ.Κ. Το επενδυόμενο μέρος του ασφαλίστρου ανέρχεται σε ποσοστό 95%. Αν η καθαρή τιμή του μεριδίου ανέρχεται σε 4 € και γνωρίζοντας ότι η τιμή διάθεσης του μεριδίου είναι υψηλότερη κατά 5% αυτής, ποιο το πλήθος των μεριδίων που θα πιστωθεί στον αποταμιευτικό λογαριασμό του ασφαλισμένου κατά την έναρξη της ασφάλισης;

• α 6.109,69 μερίδια.
• β 5.818,75 μερίδια.
• γ 5.804,20 μερίδια.
• δ 6.125,00 μερίδια.

Οι παροχές unit-linked ασφαλιστηρίου συμβολαίου, εφάπαξ ασφαλίστρου, συνδέονται με μερίδια Ε.Μ.Κ. Στον αποταμιευτικό λογαριασμό του ασφαλισμένου, κατά την έναρξη της ασφάλισης, πιστώθηκαν 3.200 μερίδια. Αν η καθαρή τιμή του μεριδίου του Ε.Μ.Κ. κατά την ημερομηνία της συναλλαγής ήταν 4 € και η τιμή διάθεσης του μεριδίου Ε.Μ.Κ. υψηλότερη κατά 5% της καθαρής τιμής, ποιο ποσό του εφάπαξ ασφαλίστρου επενδύθηκε;

• α 13.474 €.
• β 12.800 €.
• γ 13.440 €.
• δ Καμία από τις απαντήσεις δεν είναι σωστή.

Οι παροχές unit-linked ασφαλιστηρίου συμβολαίου, εφάπαξ ασφαλίστρου, συνδέονται με μερίδια Ε.Μ.Κ. Το εφάπαξ ασφάλιστρο ανέρχεται σε 15.000 €. Στον αποταμιευτικό λογαριασμό του ασφαλισμένου κατά την έναρξη της ασφάλισης πιστώθηκαν 6.800 μερίδια. Αν η καθαρή τιμή του μεριδίου του Ε.Μ.Κ. κατά την ημερομηνία της συναλλαγής ήταν 2 € και η τιμή διάθεσης του μεριδίου Ε.Μ.Κ. υψηλότερη κατά 5% της καθαρής τιμής, ποιο το ποσοστό επένδυσης του εφάπαξ ασφαλίστρου;

• α 94,8%.
• β 95%.
• γ 96%.
• δ 95,2%.

Τα μερίδια στον αποταμιευτικό λογαριασμό ασφαλισμένου (Α.Λ.Α.) σε unit-linked ασφαλιστήριο συμβόλαιο ανέρχονται σε 112,50. Η τιμή διάθεσης του μεριδίου ανέρχεται σε 132 € και είναι 10% υψηλότερη της καθαρής τιμής του μεριδίου. Ποιο το ασφάλιστρο που θα χρεώσει η ασφαλιστική επιχείρηση για την ασφάλιση θανάτου εφόσον το ασφαλισμένο κεφάλαιο θανάτου ορίζεται ως το μέγιστο ποσό μεταξύ της αξίας του Α.Λ.Α. και σταθερού ποσού 15.000€ ; Το ασφάλιστρο θανάτου υπολογίζεται με ποσοστό 10‰ επί του κεφαλαίου κινδύνου.

• α 15 €.
• β 16,35 €.
• γ 163,50 €.
• δ 150 €.

Κεφάλαιο κινδύνου = Ασφαλισμένο κεφάλαιο – Αξία εξαγοράς
Κεφάλαιο κινδύνου = 15.000 - Αξία εξαγοράς
Αξία εξαγοράς = (αριθμός μεριδίων) * (καθαρή τιμή μεριδίου)
Αξία εξαγοράς = 112,50 * (132/1,1) = 13.500
Κεφάλαιο κινδύνου = 15.000 – 13.500 = 1.500
Ασφάλιστρο θανάτου = 10‰ * (κεφάλαιο κινδύνου) = 10‰ * 1.500 = 15€.

Σε συμβόλαιο unit-linked εφάπαξ ασφαλίστρου, για τη συμπληρωματική ασφάλιση θανάτου η ασφαλιστική επιχείρηση χρέωσε ασφάλιστρο ποσού 8 €. Γνωρίζοντας ότι το ασφαλισμένο κεφάλαιο θανάτου ορίζεται από τη σύμβαση ως το μέγιστο ποσό μεταξύ της αξίας του αποταμιευτικού λογαριασμού του ασφαλισμένου (Α.Λ.Α.) και σταθερού ποσού 7.500 €, η καθαρή τιμή του μεριδίου του Ε.Μ.Κ. την ημέρα της χρέωσης 12,50 € και η πιθανότητα θανάτου 0,2%, ποιο το πλήθος των μεριδίων Ε.Μ.Κ. του αποταμιευτικού λογαριασμού του ασφαλισμένου την ημέρα της χρέωσης του ασφαλίστρου θανάτου;

• α 568 μερίδια.
• β 40 μερίδια.
• γ 600 μερίδια.
• δ 280 μερίδια.

Τα διαχειριστικά έξοδα ασφαλιστηρίου συμβολαίου unit-linked συνδεδεμένου με μερίδια Ε.Μ.Κ. υπολογίζονται σε ποσοστό 0,5% επί της αξίας του αποταμιευτικού λογαριασμού του ασφαλισμένου (Α.Λ.Α.) στις 31/12 εκάστου έτους, εισπράττονται δε μέσω της μείωσης των μεριδίων του Α.Λ.Α., κατά την ίδια ημερομηνία λαμβάνοντας υπόψη την καθαρή τιμή του μεριδίου. Εφόσον στην έναρξη της χρονιάς η αξία του Α.Λ.Α. ήταν 9.600 € και τα αντίστοιχα μερίδια 120, λαμβάνοντας υπόψη ότι η ετήσια αύξηση της τιμής του μεριδίου ανήλθε σε ποσοστό 10%, ποιο το πλήθος των μεριδίων που αντιστοιχεί στα διαχειριστικά έξοδα στις 31.12.;

• α 6,60 μερίδια.
• β 0,66 μερίδια.
• γ 0,60 μερίδια.
• δ 6,00 μερίδια.

Έστω συμβόλαιο τύπου unit-linked εφάπαξ ασφαλίστρου, συνδεδεμένο με μερίδια Ε.Μ.Κ. Την 1η Ιανουαρίου 2019 η αξία του αποταμιευτικού λογαριασμού του ασφαλισμένου (Α.Λ.Α.) ήταν 9.600€ και τα αντίστοιχα μερίδια 120. Η ετήσια απόδοση της τιμής του μεριδίου ανήλθε σε ποσοστό 10% και το μοναδικό έξοδο που προβλέπεται από την ασφαλιστική σύμβαση αφορά στο κόστος διαχείρισης συμβολαίου που ανέρχεται σε 0,1 μερίδιο Ε.Μ.Κ. για κάθε μήνα που το συμβόλαιο είναι σε ισχύ κατά τη διάρκεια του έτους και η χρέωσή του πραγματοποιείται στις 31.12. Ποια η πραγματική απόδοση του Α.Λ.Α. στις 31.12.2019;

• α 9%.
• β 9,1%.
• γ 10%.
• δ 8,9%.

Έστω συμβόλαιο τύπου unit-linked εφάπαξ ασφαλίστρου, συνδεδεμένο με μερίδια Ε.Μ.Κ. Την 1η Ιανουαρίου 2017 η αξία του αποταμιευτικού λογαριασμού του ασφαλισμένου (Α.Λ.Α.) ήταν 3.500 € και τα αντίστοιχα μερίδια 100. Λαμβάνοντας υπόψη ότι η ετήσια αύξηση της τιμής του μεριδίου ανήλθε σε ποσοστό 3% για το έτος 2017, 5,5% για το έτος 2018 και 3,3% για το έτος 2019, ποια η συνολική απόδοση του Α.Λ.Α. της περιόδου 01.01.2017 - 31.12.2019;

• α 12,25%.
• β 12%.
• γ 12,5%.
• δ 11,8%.

Έστω συμβόλαιο τύπου unit-linked εφάπαξ ασφαλίστρου, συνδεδεμένο με μερίδια δύο εσωτερικών μεταβλητών κεφαλαίων (Ε.Μ.Κ. Α, Ε.Μ.Κ. Β). Την 1η Ιανουαρίου 2019 στον αποταμιευτικό λογαριασμό του ασφαλισμένου (Α.Λ.Α.) υπάρχουν 800 και 1.000 μερίδια των Ε.Μ.Κ. Α και Ε.Μ.Κ. Β αντίστοιχα. Η καθαρή τιμή των μεριδίων είναι 2€ και 1€ αντίστοιχα. Αν η απόδοση των δύο μεριδίων Ε.Μ.Κ., κατά τη διάρκεια του έτους 2019, ανήλθε σε 8% και -5% αντίστοιχα, ποια η συνολική απόδοση του Α.Λ.Α. την 31η Δεκεμβρίου 2019;

• α 13%.
• β 0,3%.
• γ 6,5%.
• δ 3%.

Οι παροχές ασφαλιστηρίου συμβολαίου unit-linked συνδέονται με μερίδια Ε.Μ.Κ. Στον αποταμιευτικό λογαριασμό του ασφαλισμένου (Α.Λ.Α.) παραμένουν σε πίστωση 3.575 μερίδια τη στιγμή που ο λήπτης της ασφάλισης αιτείται την εξαγορά του ασφαλιστηρίου συμβολαίου. Την ημέρα που υλοποιείται η ακύρωση των μεριδίων, η καθαρή τιμή ανέρχεται σε 3,20 €. Η αξία εξαγοράς υπολογίσθηκε σε 10.188,75 €. Αν η τιμή εξαγοράς του μεριδίου Ε.Μ.Κ. υπολείπεται κατά 5% της καθαρής τιμής, ποιο το ποσοστό της ποινής εξαγοράς επί του Α.Λ.Α. που προβλέπει η ασφαλιστική σύμβαση;

• α 6,25%.
• β 10,7%.
• γ 6%.
• δ 6,48%.

Έστω συμβόλαιο τύπου unit-linked εφάπαξ ασφαλίστρου 25.000 €, συνδεδεμένο με Εσωτερικό Μεταβλητό Κεφάλαιο (Ε.Μ.Κ. ). Το επενδυόμενο μέρος του ασφαλίστρου ανέρχεται σε ποσοστό 95% και η τιμή διάθεσης του μεριδίου 1,70 € την ημέρα πίστωσης των μεριδίων στον Αποταμιευτικό Λογαριασμό του Ασφαλισμένου (Α.Λ.Α.). Η καθαρή τιμή του μεριδίου του Ε.Μ.Κ. διαμορφώνεται σε 1,80€ την ημέρα που ο λήπτης της ασφάλισης αιτείται τη μερική εξαγορά του 40% των μεριδίων του Α.Λ.Α. Αν η τιμή εξαγοράς του μεριδίου του Ε.Μ.Κ. υπολείπεται κατά 5% της καθαρής τιμής και το ποσοστό εξαγοράς επί του Α.Λ.Α. ανέρχεται σε 95%, ποιο το ποσό της μερικής εξαγοράς που θα λάβει ο λήπτης της ασφάλισης;

• α 8.645,80 €.
• β 21.434,38 €.
• γ 9.078,09 €.
• δ 10.058,82 €.

Έστω συμβόλαιο τύπου unit-linked εφάπαξ ασφαλίστρου, συνδεδεμένο με μερίδια δύο εσωτερικών μεταβλητών κεφαλαίων (Ε.Μ.Κ. Α, Ε.Μ.Κ. Β). Στον αποταμιευτικό λογαριασμό του ασφαλισμένου (Α.Λ.Α.) υπάρχουν 820 και 945 μερίδια των Ε.Μ.Κ. Α και Ε.Μ.Κ. Β αντίστοιχα, ενώ η καθαρή τιμή των μεριδίων διαμορφώνεται σε 1,80€ και 1,50€ αντίστοιχα την ημέρα που ο λήπτης της ασφάλισης αιτείται τη μετατροπή του 40% των μεριδίων του Ε.Μ.Κ. Α σε μερίδια του Ε.Μ.Κ. Β. Ποιο το πλήθος των μεριδίων του Ε.Μ.Κ. Β μετά τη μετατροπή, αν οι μεταβολές πραγματοποιούνται με βάση την καθαρή τιμή των μεριδίων των δύο Ε.Μ.Κ.;

• α 1.555,00 μερίδια.
• β 1.338,60 μερίδια.
• γ 594,40 μερίδια.
• δ 1.535,40 μερίδια.

Έστω συμβόλαιο τύπου unit-linked εφάπαξ ασφαλίστρου, συνδεδεμένο με μερίδια δύο εσωτερικών μεταβλητών κεφαλαίων (Ε.Μ.Κ. Α, Ε.Μ.Κ. Β). Στον αποταμιευτικό λογαριασμό του ασφαλισμένου υπάρχουν 820 και 945 μερίδια των Ε.Μ.Κ. Α και Ε.Μ.Κ. Β αντίστοιχα ενώ η καθαρή τιμή των μεριδίων διαμορφώνεται σε 1,80 € και 1,50 € αντίστοιχα την ημέρα που ο λήπτης της ασφάλισης αιτείται τη μετατροπή του 60% των μεριδίων του Ε.Μ.Κ. Β σε μερίδια του Ε.Μ.Κ. Α. Ποιο το πλήθος των νέων μεριδίων του Ε.Μ.Κ. Α που αποκτήθηκαν με την πράξη αυτή, αν οι μεταβολές πραγματοποιούνται με βάση την καθαρή τιμή των μεριδίων των δύο Ε.Μ.Κ. ;

• α 1.292,50 μερίδια.
• β 567,00 μερίδια.
• γ 1.417,50 μερίδια.
• δ 472,50 μερίδια.

Οι παροχές ασφαλιστηρίου συμβολαίου unit-linked συνδέονται με μερίδια Ε.Μ.Κ. Στον αποταμιευτικό λογαριασμό του ασφαλισμένου (Α.Λ.Α.) παραμένουν σε πίστωση 1.280 μερίδια τη στιγμή που ο λήπτης της ασφάλισης αιτείται την εξαγορά του ασφαλιστηρίου συμβολαίου. Την ημέρα που υλοποιείται η ακύρωση των μεριδίων η καθαρή τιμή ανέρχεται σε 1,50 €. Το ποσοστό ποινής εξαγοράς επί του Α.Λ.Α. που προβλέπεται από την ασφαλιστική σύμβαση ανέρχεται σε 2,5%. Αν η αξία εξαγοράς που καταβλήθηκε στον λήπτη της ασφάλισης ανήλθε σε ποσό 1.797,12 €, κατά ποιο ποσοστό υπολείπεται η τιμή εξαγοράς του μεριδίου Ε.Μ.Κ. από την καθαρή τιμή του;

• α 3%.
• β 2%.
• γ 4%.
• δ 5%.

Σε συμβόλαιο unit-linked εφάπαξ ασφαλίστρου το ασφαλισμένο κεφάλαιο θανάτου ορίζεται από τη σύμβαση ως το μέγιστο ποσό μεταξύ της αξίας του αποταμιευτικού λογαριασμού του ασφαλισμένου (Α.Λ.Α.) και σταθερού ποσού 5.000 €. Το ασφάλιστρο θανάτου αποτελεί μέρος των διαχειριστικών εξόδων που ορίζονται από τη σύμβαση σε ποσοστό 1% του Α.Λ.Α. και χρεώνονται στη λήξη κάθε ασφαλιστικού έτους. Στην έναρξη της ασφάλισης πιστώθηκαν στον Α.Λ.Α. 4.000 μερίδια με καθαρή τιμή μεριδίου 1,20 €. Ένα χρόνο μετά, η αξία του μεριδίου E.M.K. αυξήθηκε κατά 5% και αφαιρέθηκαν από τον λογαριασμό τα διαχειριστικά έξοδα που προαναφέρθηκαν. Ποιο είναι το ασφαλισμένο κεφάλαιο θανάτου στην έναρξη του δεύτερου ασφαλιστικού έτους;

• α 5.040,30 €.
• β 4.949,28 €.
• γ 5.000,00 €.
• δ 4.910,20 €.

Έστω ότι η πιθανότητα θανάτου, σύμφωνα με τον πίνακα θνησιμότητας που χρησιμοποιεί η ασφαλιστική επιχείρηση και την ηλικία του ασφαλισμένου, είναι 2 ‰ και το ασφαλισμένο κεφάλαιο είναι 25.000 €. Ποιο το ποσό που θα αφαιρέσει η ασφαλιστική επιχείρηση από τον λογαριασμό του πελάτη για το ασφάλιστρο κάλυψης θανάτου;

• α 50 €.
• β 5 €.
• γ 150 €.
• δ 500 €.

Σε συμβόλαιο unit-linked εφάπαξ ασφαλίστρου το ασφαλισμένο κεφάλαιο θανάτου ορίζεται από τη σύμβαση ως το μέγιστο ποσό μεταξύ της αξίας του αποταμιευτικού λογαριασμού του ασφαλισμένου (Α.Λ.Α.) και σταθερού ποσού 5.000 €. Το ασφάλιστρο θανάτου αποτελεί μέρος των διαχειριστικών εξόδων που ορίζονται από τη σύμβαση σε ποσοστό 1% του Α.Λ.Α. και χρεώνονται στη λήξη κάθε ασφαλιστικού έτους. Στην έναρξη της ασφάλισης πιστώθηκαν στον Α.Λ.Α. 2.800 μερίδια με καθαρή τιμή μεριδίου 1,60€. Ένα χρόνο μετά, η αξία του μεριδίου E.M.K. αυξήθηκε κατά 3% και αφαιρέθηκαν από τον λογαριασμό τα διαχειριστικά έξοδα που προαναφέρθηκαν. Ποιο το ασφαλισμένο κεφάλαιο θανάτου στην έναρξη του δεύτερου ασφαλιστικού έτους;

• α 5.000,00 €.
• β 4.616,40 €.
• γ 4.568,26 €.
• δ 4.480,00 €.

Έστω συμβόλαιο τύπου unit-linked εφάπαξ ασφαλίστρου, συνδεδεμένο με μερίδια δύο εσωτερικών μεταβλητών κεφαλαίων (Ε.Μ.Κ. Α, Ε.Μ.Κ. Β). Στον αποταμιευτικό λογαριασμό του ασφαλισμένου υπάρχουν 1.100 και 820 μερίδια των Ε.Μ.Κ. Α και Ε.Μ.Κ. Β αντίστοιχα, ενώ η καθαρή τιμή των μεριδίων διαμορφώνεται σε 2,40 € και 1,90 € αντίστοιχα την ημέρα που ο λήπτης της ασφάλισης αιτείται τη μετατροπή του 70% των μεριδίων του Ε.Μ.Κ. Β σε μερίδια του Ε.Μ.Κ. Α. Ποιο το πλήθος των νέων μεριδίων του Ε.Μ.Κ. Α που αποκτήθηκαν με την πράξη αυτή, αν οι μεταβολές πραγματοποιούνται με βάση την καθαρή τιμή των μεριδίων των δύο Ε.Μ.Κ.;

• α 310,80 μερίδια.
• β 810,30 μερίδια.
• γ 1.308,10 μερίδια.
• δ 454,42 μερίδια.

Οι παροχές unit-linked ασφαλιστηρίου συμβολαίου, εφάπαξ ασφαλίστρου ποσού 19.635 €, συνδέονται με μερίδια Ε.Μ.Κ. Το επενδυόμενο μέρος του ασφαλίστρου ανέρχεται σε ποσοστό 90%. Αν η καθαρή τιμή του μεριδίου ανέρχεται σε 5 € και γνωρίζοντας ότι η τιμή διάθεσης του μεριδίου είναι υψηλότερη κατά 3% αυτής, ποιο το πλήθος των μεριδίων που θα πιστωθεί στον αποταμιευτικό λογαριασμό του ασφαλισμένου κατά την έναρξη της ασφάλισης;

• α 3.431,36 μερίδια.
• β 4.804,20 μερίδια.
• γ 3.125,00 μερίδια.
• δ 5.109,69 μερίδια.

Οι παροχές ασφαλιστηρίου συμβολαίου unit-linked, εφάπαξ ασφαλίστρου, συνδέονται με μερίδια Ε.Μ.Κ. Στον αποταμιευτικό λογαριασμό του ασφαλισμένου, κατά την έναρξη της ασφάλισης, πιστώθηκαν 4.500 μερίδια. Αν η καθαρή τιμή του μεριδίου του Ε.Μ.Κ. κατά την ημερομηνία της συναλλαγής ήταν 5 € και η τιμή διάθεσης του μεριδίου Ε.Μ.Κ. υψηλότερη κατά 4% της καθαρής τιμής, ποιο ποσό του εφάπαξ ασφαλίστρου επενδύθηκε;

• α 23.438 €.
• β 18.000 €.
• γ 23.400 €.
• δ Καμία από τις απαντήσεις δεν είναι σωστή.

Δάνειο με κεφάλαιο 10.000 € και ετήσιο επιτόκιο 3% εξοφλείται με δέκα ετήσιες ληξιπρόθεσμες δόσεις. Κάθε μία από τις τελευταίες πέντε δόσεις είναι διπλάσια από κάθε μία από τις πρώτες πέντε. Ποιο είναι το ποσό της πρώτης δόσης;

• α 701 €.
• β 801 €.
• γ 601 €.
• δ 901 €.

10.000  R * a5  2 Rv 5 a5|  R 
10.000
10.000
R
 801
(1  2 * 0,8627) * 4,58
(1  2v )a5|

Ένα άτομο δανείζεται ποσό ίσο με 50.000 € και διαθέτει 5.000 € ετησίως για την αποπληρωμή του. Θεωρώντας ετήσιο επιτόκιο i=5%, ποια είναι η περίοδος αποπληρωμής (σε ακέραια έτη);

• α 19.
• β 13.
• γ 17.
• δ 15.

50.000  5.000an 5%  an|5%  10
Από τους πίνακες προκύπτει ότι το (n) είναι κάπου μεταξύ 14 και 15. Άρα n=15

Εάν αρχικό κεφάλαιο 1.000 € τετραπλασιάζεται σε 15 χρόνια με ετήσιο αποτελεσματικό επιτόκιο (effective rate) i, η συσσωρευμένη αξία αρχικού κεφαλαίου 1.000 €, θεωρώντας το ίδιο επιτόκιο μετά από 30 χρόνια, θα είναι:

• α 60.000 €.
• β 8.000 €.
• γ 4.000 €.
• δ 16.000 €.

Εάν αρχικό κεφάλαιο 1.000 € διπλασιάζεται σε 10 χρόνια με ετήσιο αποτελεσματικό επιτόκιο (effective rate) i, η συσσωρευμένη αξία αρχικού κεφαλαίου 10.000 €, θεωρώντας το ίδιο επιτόκιο μετά από 30 χρόνια, θα είναι:

• α 100.000 €.
• β 80.000 €.
• γ 60.000 €.
• δ 300.000 €.

Η συσσωρευμένη αξία αρχικού κεφαλαίου 10.000 €, μετά από 20 χρόνια με ετήσιο αποτελεσματικό επιτόκιο (effective rate) i, είναι 90.000 €. Η συσσωρευμένη αξία αρχικού κεφαλαίου 5.000 €, θεωρώντας το ίδιο επιτόκιο μετά από 10 χρόνια, θα είναι:

• α 90.000 €.
• β 15.000 €.
• γ 50.000 €.
• δ 45.000 €.

δ) 90.000 €

Δύο πληρωμές των 100 € η κάθε μία στους χρόνους t=10 και t=50 πρόκειται να αντικατασταθούν από μία μόνο πληρωμή των 200 €. Εάν το ετήσιο επιτόκιο είναι i=1%, ποια είναι η κατάλληλη χρονική στιγμή t για την πληρωμή του συνόλου των 200 €;

• α t=30.
• β t=29.
• γ t=31.
• δ t=28.

Για i=1% έχουμε
Άρα
Με βάση τους πίνακες των επιτοκίων i=1%
εφόσον

Τρεις πληρωμές των 1.000 € η κάθε μία στους χρόνους t=9, t=19 και t=49 πρόκειται να αντικατασταθούν από μία μόνο πληρωμή των 3.000 €. Εάν το ετήσιο επιτόκιο είναι i=2%, ποια είναι η κατάλληλη χρονική στιγμή t για την πληρωμή του συνόλου των 3.000 €;

• α t=26.
• β t=29.
• γ t=23.
• δ t=20.

Με βάση τους πίνακες του επιτοκίου i=2%
Εφόσον

Για να αποσύρει κάποιος από μία τράπεζα 2.000 € στο τέλος του 5ου χρόνου και 3.000 € στο τέλος του 10ου χρόνου, πρέπει να καταθέσει X € στο τέλος του 3ου χρόνου και 2X € στο τέλος του 6ου χρόνου. Εάν το ετήσιο επιτόκιο είναι i=5%, τότε το X ισούται με:

• α 1.447 €.
• β 1.437 €.
• γ 1.427 €.
• δ 1.417 €.

Με βάση τους πίνακες για επιτόκιο i=5% έχουμε

Ποιο είναι το ποσό των χρημάτων που πρέπει να κατατίθενται στο τέλος κάθε έτους ώστε να σχηματίσουν κεφάλαιο 100.000 € μετά από 10 έτη; Δίνεται ότι το ετήσιο επιτόκιο είναι 3%.

• α 8.636 €.
• β 8.436 €.
• γ 8.736 €.
• δ 8.536 €.

X=το ποσό των χρημάτων
x * a10  100.000 * v10  x 
100.000 * v10
a10|
Για i=3% έχουμε
X=(100.000*0,7443) / 8,52 =8.736

Μία 15ετής σειρά πληρωμών ύψους Χ € ετησίως (οι πληρωμές γίνονται στο τέλος κάθε έτους) πρόκειται να αντικατασταθεί από μία σειρά πληρωμών ύψους 1.000 € ετησίως πληρωτέα για 8 χρόνια. Η πρώτη πληρωμή πρόκειται να γίνει 8 χρόνια από τώρα. Εάν το ετήσιο επιτόκιο είναι i=3%, το Χ ισούται με:

• α 444 €.
• β 434 €.
• γ 464 €.
• δ 454 €.

Αρχικό κεφάλαιο 100.000 € διπλασιάζεται σε 7 (επτά) χρόνια με ετήσιο αποτελεσματικό επιτόκιο i. Ποια θα είναι η συσσωρευμένη αξία του ίδιου κεφαλαίου μετά από 21 έτη;

• α 1.000.000 €.
• β 800.000 €.
• γ 300.000 €.
• δ 700.000 €.

Συμφωνήθηκε ότι 50.000 € πρόκειται να αντικατασταθούν από 20 ίσες πληρωμές των 3.057,84 € που θα γίνονται στο τέλος κάθε τριμήνου. Ποιο είναι το σχετικό ετήσιο ονομαστικό επιτόκιο μετατρέψιμο κάθε τρεις μήνες που αντιστοιχεί στην παραπάνω συναλλαγή;

• α 4%.
• β 2%.
• γ 6%.
• δ 8%.

3057,84 * a20  50.000  a20| 
50.000
 16,35
3057,84
Με βάση τους πίνακες
άρα i=2%
Tο 2% είναι το επιτόκιο του τριμήνου άρα το αντίστοιχο ετήσιο επιτόκιο
μετατρέψιμο 4 φορές ετησίως (ανά τρίμηνο) είναι 8%.

Ο τόκος που αντιστοιχεί σε ένα ποσό L για έναν χρόνο, αν πληρωθεί στο τέλος του χρόνου είναι 110 €. Ο τόκος που αντιστοιχεί στο πόσο L για έναν χρόνο αν πληρωθεί στην αρχή του χρόνου είναι 100 €. Ποιο είναι το ποσό L ;

• α 11.000 €.
• β 1.100 €.
• γ 1.000 €.
• δ 10.000 €.

και
Εάν διαιρέσουμε κατά μέλη έχουμε
Άρα το κεφάλαιο

Ο τόκος που αντιστοιχεί σε ένα ποσό L για έναν χρόνο, αν πληρωθεί στο τέλος του χρόνου είναι 324 €. Ο τόκος που αντιστοιχεί στο πόσο L για έναν χρόνο αν πληρωθεί στην αρχή του χρόνου είναι 300 €. Ποιο είναι το επιτόκιο i ;

• α 8%.
• β 6%.
• γ 4%.
• δ 10%.

και
Εάν διαιρέσουμε κατά μέλη έχουμε